Unterschied Zwischen Kauf Aktien Und Optionen

Aktien-Futures vs Aktienoptionen Stock-Futures und Aktienoptionen sind Terminkontrakte zwischen Kauf - und Verkaufspartnern über einen Basiswert. Die in beiden Fällen Aktien von Aktien sind. Beide Verträge bieten den Anlegern strategische Chancen, Geld zu tätigen und laufende Anlagen abzusichern. (Verwandte: Wählen Sie die richtigen Optionen, um in sechs einfachen Schritten zu handeln.) Die beiden Handels-Tools sind sehr unterschiedlich, aber viele Erst-und Anfänger Investoren können leicht durch die Terminologie verwirrt werden. Bevor ein Investor entscheiden kann, entweder Futures oder Optionen zu handeln, müssen sie die vier primären Differenzen zwischen Aktien-Futures und Aktienoptionen verstehen. 1. Kontraktprämien Wenn Käufer von Call - und Put-Optionen ein Derivat kaufen. Sie zahlen eine einmalige Gebühr, die Prämie genannt wird. Mittlerweile sammeln Verkäufer von Call - und Put-Optionen eine Prämie. Der Wert der Verträge zerfällt, wenn sich der Abrechnungstermin nähert. Allerdings steigt der Prämienpreis und fällt, so dass die Nutzer ihre Anrufe verkaufen und einen Gewinn vor dem Verfallsdatum setzen können. Diejenigen, die Optionen verkaufen können, können Call-Optionen erwerben, um auch die Größe ihrer Position zu decken. Aktien-Futures können entweder auf Einzelaktien (SSFs) erworben werden oder sich auf die breitere Performance eines Index wie der SampP 500 konzentrieren. Bei Aktien-Futures zahlt der Kaufpartner jedoch etwas anderes als eine Vertragsprämie am Kaufort. Kaufparteien zahlen etwas bekannt als anfängliche Marge, die ein Prozentsatz des Preises für die Aktien bezahlt werden. 2. Finanzielle Verbindlichkeiten Wenn jemand eine Aktienoption kauft. Die einzige finanzielle Haftung sind die Kosten der Prämie zum Zeitpunkt des Kaufs des Vertrages. Allerdings, wenn ein Verkäufer eröffnet Put-Optionen für den Kauf, sind sie maximale Haftung auf die Aktien zugrunde liegenden Preis ausgesetzt. Wenn eine Put-Option dem Käufer das Recht zur Veräußerung der Aktie bei 50 je Aktie gibt, aber die Aktie auf 10 fällt, muss die Person, die den Vertrag eingeleitet hat, den Kaufpreis für den Wert des Vertrages oder 50 pro Aktie vereinbaren. Futures-Kontrakte bieten jedoch eine maximale Haftung sowohl für den Käufer als auch für den Verkäufer der Vereinbarung. Da sich der zugrunde liegende Aktienkurs gegen den Käufer oder den Verkäufer verschiebt, können die Parteien verpflichtet sein, zusätzliches Kapital in ihre Handelskonten einzubringen, um tägliche Verpflichtungen zu erfüllen. 3. Käufer - und Verkäuferverpflichtungen zum Zeitpunkt des Verfalls Diejenigen, die Anrufe oder Put-Optionen erwerben, erhalten das Recht, eine Aktie zu einem bestimmten Ausübungspreis zu kaufen oder zu verkaufen. Sie sind jedoch nicht verpflichtet, die Option zum Zeitpunkt des Vertragsabschlusses auszuüben. Investoren üben nur Verträge aus, wenn sie im Geld sind. Wenn die Option aus dem Geld ist. Der Vertragskäufer ist nicht verpflichtet, die Aktie zu erwerben. Käufer von Futures-Kontrakten sind verpflichtet, die zugrunde liegenden Aktien vom Verkäufer dieses Vertrages nach Ablauf zu kaufen, unabhängig davon, welcher Preis der zugrunde liegende Vermögenswert ist. Der Futures-Kontrakt fordert den Erwerb der Aktie bei 100, aber die zugrunde liegende Aktie wird zum Zeitpunkt des Vertragsablaufs bei 80 bewertet, der Käufer muss zum vereinbarten Preis kaufen. Dennoch ist es sehr selten, dass Aktien-Futures zu ihrem Verfallsdatum gehalten werden. 4. Investitionsflexibilität Aktienoptionen bieten Anlegern sowohl das Recht, eine Aktie zu kaufen (aber nicht die Verpflichtung) als auch das Recht, dieselbe Aktie (aber nicht die Verpflichtung) durch Anrufe und Puts zu verkaufen. Aber Aktienoptionen bieten auch Anlegern eine breite Palette von flexiblen Strategien, die durch Futures-Handel nicht verfügbar sind. Jede Strategie bietet für Investoren und Spekulanten unterschiedliche Gewinnpotenziale. Für eine vollständige Aufschlüsselung dieser Möglichkeiten, besuchen Sie hier. Aktien-Futures auf der anderen Seite bieten sehr wenig Flexibilität, sobald ein Vertrag geöffnet ist. Wie bereits erwähnt, erwerben die Anleger das Recht und die Verpflichtung zur Erfüllung, sobald eine Stelle eröffnet wird. Sollte ich eine Futures von Optionen handeln, ob ein Händler beschließt, eigenständige Optionen, Aktien-Futures oder eine Kombination aus beiden zu verwenden, bedarf es einer Einschätzung der individuellen Erwartungen und Anlageziele. Eine der ersten Fragen, die ein Investor stellen muss, ist, wie viel Risiko sie bereit sind, in ihren Anlagestrategien zu übernehmen. Der Optionshandel bietet dem Käufer ein geringes Risiko für die Käufer, da die Verpflichtung zur Ausübung des Vertrages fällig ist. Dies bietet einen konservativeren Ansatz, vor allem, wenn Händler eine Reihe von zusätzlichen Strategien wie Stier-Call und Put Spreads verwenden, um die Chancen des Handelserfolgs auf lange Sicht zu verbessern. Eine Art von Vergütungsstruktur, die Hedge Fondsmanager in der Regel beschäftigen, in welchem ​​Teil der Vergütung Leistung basiert ist. Ein Schutz gegen den Einkommensverlust, der sich ergeben würde, wenn der Versicherte verstorben wäre. Der benannte Begünstigte erhält den. Ein Maß für die Beziehung zwischen einer Veränderung der Menge, die von einem bestimmten Gut gefordert wird, und eine Änderung ihres Preises. Preis. Der Gesamtdollarmarktwert aller ausstehenden Aktien der Gesellschaft039s. Die Marktkapitalisierung erfolgt durch Multiplikation. Frexit kurz für quotFrench exitquot ist ein französischer Spinoff des Begriffs Brexit, der entstand, als das Vereinigte Königreich stimmte. Ein Auftrag mit einem Makler, der die Merkmale der Stop-Order mit denen einer Limit-Order kombiniert. Ein Stop-Limit-Order wird. Getting Acquainted mit Options Trading Viele Händler denken an eine Position auf Aktienoptionen als Aktien-Ersatz, die eine höhere Hebelwirkung und weniger geforderten Kapital hat. Immerhin können Optionen verwendet werden, um auf die Richtung eines Aktienpreises zu setzen, genau wie die Aktie selbst. Allerdings haben Optionen unterschiedliche Merkmale als Aktien, und es gibt eine Menge von Terminologie Anfang Option Händler müssen lernen. Optionen 101 Zwei Arten von Optionen sind Anrufe und Puts. Wenn du eine Call-Option kaufst. Sie haben das Recht, aber nicht die Verpflichtung, eine Aktie zum Ausübungspreis zu erwerben, sobald die Option abgelaufen ist. Wenn du eine Put-Option kaufst. Sie haben das Recht, aber nicht die Verpflichtung, eine Aktie zum Ausübungspreis zu jeder Zeit vor dem Verfallsdatum zu verkaufen. Ein wichtiger Unterschied zwischen Aktien und Optionen ist, dass Aktien geben Ihnen ein kleines Stück Eigentum in der Firma, während Optionen sind nur Verträge, die Ihnen das Recht zu kaufen oder verkaufen die Aktie zu einem bestimmten Preis zu einem bestimmten Datum. Es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass es immer zwei Seiten für jede Option Transaktion: ein Käufer und ein Verkäufer. Also, für jeden Anruf oder Put-Option gekauft, gibt es immer jemand anderes verkaufen. Wenn Einzelpersonen Optionen verkaufen, schaffen sie effektiv eine Sicherheit, die es vorher nicht gab. Dies ist bekannt als das Schreiben einer Option und erklärt eine der wichtigsten Quellen von Optionen, da weder die assoziierten Unternehmen noch die Optionen Austausch Fragen Optionen. Wenn Sie einen Anruf schreiben, können Sie verpflichtet sein, Aktien zum Ausübungspreis jederzeit vor Ablauf des Verfallsdatums zu verkaufen. Wenn Sie eine Put schreiben, können Sie verpflichtet sein, Aktien zum Ausübungspreis jederzeit vor Ablauf zu kaufen. Handelsbestände können mit Glücksspielen im Casino verglichen werden. Wo Sie gegen das Haus wetten, also wenn alle Kunden eine unglaubliche Glücksspanne haben, könnten sie alle gewinnen. Trading-Optionen ist eher wie Wetten auf Pferde auf der Rennstrecke. Dort verwenden sie parimutuel Wetten, wobei jede Person gegen alle anderen Leute dort wetten. Die Strecke nimmt einfach einen kleinen Schnitt für die Bereitstellung der Einrichtungen. Also, Trading-Optionen, wie die Pferdebahn, ist ein Null-Summe-Spiel. Die Option Käufer Gewinn ist die Option Verkäufer Verlust und umgekehrt: jede Auszahlung Diagramm für eine Option Kauf muss das Spiegelbild der Verkäufer Auszahlungsdiagramm sein. Optionspreis Der Preis einer Option wird als Prämie bezeichnet. Der Käufer einer Option kann nicht mehr verlieren als die ursprüngliche Prämie für den Vertrag bezahlt, egal was passiert mit dem zugrunde liegenden Wertpapier. Also, das Risiko für den Käufer ist nie mehr als der Betrag für die Option bezahlt. Das Gewinnpotenzial hingegen ist theoretisch unbegrenzt. Im Gegenzug für die vom Käufer erhaltene Prämie übernimmt der Verkäufer einer Option das Risiko, bei einer Kaufoption eine Lieferung zu verlangen (wenn eine Kaufoption) oder die Lieferung (falls möglich) der Aktien der Aktie zu liefern. Sofern diese Option nicht durch eine andere Option oder eine Position in der zugrunde liegenden Aktie abgedeckt ist, kann der Verkäuferverlust offen sein, was bedeutet, dass der Verkäufer viel mehr als die ursprüngliche Prämie verlieren kann. Optionstypen Sie sollten sich bewusst sein, dass es zwei grundlegende Stile von Optionen gibt: American und European. Eine American - oder American-Style-Option kann jederzeit zwischen dem Kaufdatum und dem Verfallsdatum ausgeübt werden. Die meisten Exchange-gehandelten Optionen sind amerikanischen Stil und alle Aktienoptionen sind amerikanischen Stil. Eine europäische oder europäisch-artige Option kann nur am Verfallsdatum ausgeübt werden. Viele Indexoptionen sind europäischer Stil. Wenn der Ausübungspreis einer Call-Option über dem aktuellen Kurs der Aktie liegt, ist der Anruf aus dem Geld, wenn der Ausübungspreis unter dem Aktienpreis liegt, den es im Geld ist. Put Optionen sind genau das Gegenteil, aus dem Geld, wenn der Ausübungspreis unter dem Aktienkurs liegt und in das Geld, wenn der Ausübungspreis über dem Aktienkurs liegt. Beachten Sie, dass die Optionen nicht zu jedem Preis verfügbar sind. Aktienoptionen werden in der Regel mit Streikpreisen in Intervallen von 2,50 bis 30 und in Intervallen von 5 über dem gehandelt. Auch werden nur Streikpreise innerhalb eines angemessenen Umfangs um den aktuellen Aktienkurs im Allgemeinen gehandelt. Weit in - oder out-of-the-money Optionen sind möglicherweise nicht verfügbar. Alle Aktienoptionen laufen zu einem bestimmten Zeitpunkt, dem Ablaufdatum, ab. Für normal aufgeführte Optionen. Dies kann bis zu neun Monate ab dem Datum der Optionen, die zum ersten Mal zum Handel angeboten werden. Längerfristige Optionskontrakte, genannt LEAPS. Sind auch auf vielen Aktien verfügbar, und diese können bis zu drei Jahre ab dem Auflistungsdatum verjähren. Die Optionen werden am Samstag nach dem dritten Freitag des Verfallmonats offiziell abgelaufen. Aber in der Praxis bedeutet das, dass die Option am dritten Freitag abläuft, da Ihr Broker am Samstag wahrscheinlich nicht verfügbar ist und alle Börsen geschlossen sind. Die Broker-to-Broker-Siedlungen sind tatsächlich am Samstag gemacht. Im Gegensatz zu Aktien, die eine dreitägige Abrechnungsperiode haben. Optionen werden am nächsten Tag abgewickelt. Um sich am Verfallsdatum (Samstag) zu begleichen, musst du am Freitag am Ende des Tages die Möglichkeit ausüben oder handeln. Die Bottom Line Die meisten Optionen Trader nutzen Optionen als Teil einer größeren Strategie auf der Grundlage einer Auswahl von Aktien, aber weil Trading-Optionen ist sehr unterschiedlich von Trading-Aktien, Aktienhändler sollten sich die Zeit nehmen, um die Terminologie und Konzepte der Optionen vor dem Handel zu verstehen. Eine Art von Vergütungsstruktur, die Hedge Fondsmanager in der Regel beschäftigen, in welchem ​​Teil der Vergütung Leistung basiert ist. Ein Schutz gegen den Einkommensverlust, der sich ergeben würde, wenn der Versicherte verstorben wäre. Der benannte Begünstigte erhält den. Ein Maß für die Beziehung zwischen einer Veränderung der Menge, die von einem bestimmten Gut gefordert wird, und eine Änderung ihres Preises. Preis. Der Gesamtdollarmarktwert aller ausstehenden Aktien der Gesellschaft039s. Die Marktkapitalisierung erfolgt durch Multiplikation. Frexit kurz für quotFrench exitquot ist ein französischer Spinoff des Begriffs Brexit, der entstand, als das Vereinigte Königreich stimmte. Ein Auftrag mit einem Makler, der die Merkmale der Stop-Order mit denen einer Limit-Order kombiniert. Eine Stop-Limit-Order wird. Differenzen zwischen Aktienverstärkungsoptionen Der Kauf von Aktien in börsennotierten Unternehmen ist eine der häufigsten Möglichkeiten für Menschen, Geld zu investieren. Sobald Sie die Grundlagen verstehen, ist es relativ einfach, nach geeigneten Investitionsmöglichkeiten zu suchen, die Ihren Investitionszielen entsprechen. Mit der breiten Auswahl an Online-Brokern ist der Prozess zum Kauf und Verkauf von Aktien einfacher denn je. Mit dieser Aussage handeln viele Investoren aktiv Aktien, um größere Renditen zu erzielen, als es möglich ist, indem sie eine Buy-and-Hold-Strategie verwenden, um ein Portfolio zu bauen, das nur im Zeitverlauf zunimmt. Allerdings ist der Kauf und Verkauf von Aktien nicht der einzige Weg, um von den Finanzmärkten mit allen Mitteln zu profitieren und es gibt viele andere Methoden, die verwendet werden können. Handelsoptionen ist eine besondere Form der Investition, die in der Popularität deutlich gewachsen ist: nicht nur unter erfahrenen, erfahrenen Investoren, sondern mit einer ganzen Reihe von Menschen. Optionen Handel ist für jedermann zugänglich und obwohl es ein wenig komplexer als nur Kauf von Aktien, ist es nicht so schwer für jedermann über das Thema zu lernen und sich zu engagieren. Eines der ersten Dinge, die Sie verstehen sollten, ist, wie die Investition in Optionen unterscheidet sich von der Investition in Aktien, und auf dieser Seite erklären wir die wichtigsten Unterschiede zwischen den beiden. Abschnitt Inhalt Quick Links Empfohlene Optionen Broker Lesen Bewertung Besuchen Broker Lesen Bewertung Besuchen Broker Lesen Bewertung Besuchen Broker Lesen Bewertung Besuchen Broker Lesen Bewertung Besuchen Broker Grundlegende Unterschiede Der Hauptunterschied zwischen Aktien und Optionen ist die Tatsache, dass bei der Investition in Aktien Sie tatsächlich eine Sicherheit kaufen Das kann nach oben oder unten in Wert gehen, aber bei der Investition in Optionen, die Sie kaufen ein Derivat. Ein Derivat ist im Wesentlichen ein Handelsinstrument, das seinen Wert von einer anderen Sicherheit ableitet. Der Wert des Derivats ist daher eng mit dem Wert dieses anderen Wertpapiers verknüpft. Dies ist bekannt als die zugrunde liegende Sicherheit, aber es kann auch von anderen Faktoren betroffen sein. Im Falle von Optionen gibt es andere Wertpapiere neben Aktien, es können auch andere Finanzinstrumente wie Rohstoffe und Währungen sein. Die Tatsache ist, dass es eine ganze Reihe von verschiedenen Arten von Optionen, die gekauft und verkauft werden können, bedeutet, dass Sie auf einer Vielzahl von Finanzinstrumenten spekulieren können, wenn Handel Optionen. Wenn Sie Aktien in einem bestimmten Unternehmen kaufen, sind Sie tatsächlich kaufen einen Anteil an diesem Unternehmen. Wenn das Unternehmen gut funktioniert, dann sind die Chancen, dass Ihre Investition wird im Wert zu erhöhen und es gibt zwei Möglichkeiten, in denen Sie eine Rückkehr machen können. Zuerst können Sie wählen, um für einen höheren Preis zu verkaufen, als Sie gekauft haben, um einen höheren Gewinn zu erreichen. Zweitens, wenn die Firma, die Sie investiert haben, rentabel ist, dann können sie den Aktionären eine jährliche Dividende vergeben (ein Anteil dieser Gewinne, die an Personen gezahlt wird, die Aktien im Unternehmen halten). Es ist möglich, sehr gute Renditen zu machen, indem sie Dividendenausschüttungen für einen längeren Zeitraum halten, und Sie besitzen immer noch das tatsächliche Vermögen, das Sie jederzeit wählen können, um zu verkaufen. Sie können auch wählen, um zu verkaufen, Aktien in einem Unternehmen zu verkaufen und einen Gewinn zu machen, wenn sie in Wert gehen. Die Art und Weise Optionen Arbeit ist anders, wenn Sie Aktienoptionen kaufen Sie tatsächlich kaufen einen Vertrag, der Ihnen das Recht, bestimmte Aktien zu einem vereinbarten Preis zu kaufen oder zu verkaufen gibt. Während diese Verträge in einer Vielzahl von verschiedenen Kategorien kommen, können sie alle als Anrufe oder Puts eingestuft werden. Anrufe geben Ihnen das Recht, eine bestimmte Aktie zu einem festen Preis zu kaufen (dieser Festpreis ist als Ausübungspreis bekannt), während das Gesetz das Recht hat, eine bestimmte Aktie zu einem festen Preis zu verkaufen. Wenn du Anrufe kaufst, ist der Preis, den du für sie bezahlt hast, dir keinen wirklichen Vorrat, der dir einfach das Recht gibt, es zu kaufen. So ist der grundsätzliche Unterschied zwischen diesen beiden Finanzinstrumenten eigentlich relativ einfach. Der Kauf von Aktien zahlt sich aus, um einen echten Anteil an einer Gesellschaft zu besitzen, während der Kauf von Optionen für das Recht gilt, Aktien in einer Gesellschaft zu kaufen (oder zu verkaufen). Dieser Unterschied gibt den Handelsoptionen einige wesentliche Vorteile. Vorteile von Optionen über Aktien Einer der größten Vorteile des Kaufs von Anrufen über den Kauf von Aktien ist die Tatsache, dass Sie potenzielle Verluste einschränken können, während immer noch von potenziellen Gewinnen profitieren. Vielleicht möchten Sie in ein bestimmtes Unternehmen investieren, zum Beispiel, das eine hohe Chance hatte, signifikant an Wert zu steigen, hatte aber auch ein geringes Risiko, deutlich zu sinken. Wenn Sie die Aktie gekauft haben, würden Sie von jedem Wertanstieg profitieren, aber Sie würden auch jedem Wertverlust ausgesetzt sein. Zum Beispiel, sagen wir, diese Aktien wurden bei 20 gehandelt und Sie haben beschlossen, 1.000 Aktien zu kaufen. Wenn sie bis zu 30 ankamen, könnten Sie Ihre 1.000 Aktien für einen Gewinn von jeweils 10 verkaufen. Dies würde Ihnen insgesamt 10.000 Gewinn geben. Deshalb sind alle Provisionen, die Sie für Ihre Trades angefallen, nur ein zusätzlicher Bonus für Ihren Gewinn. Allerdings, wenn sie auf 10 fielen, bevor Sie sich entschieden, Ihre Verluste zu schneiden, würden Sie 10.000 verlieren. Nehmen wir an, Sie hätten sich entschlossen, stattdessen Call-Optionen auf der Aktie zu kaufen, und Sie kauften 1.000 Anrufe bei jeweils 1 und gaben Ihnen das Recht, 1.000 Aktien zum Ausübungspreis von 20 zu kaufen. Mit dem Aktienaufstieg auf 30 konnten Sie dann die Aktien kaufen Bei 20 und sofort verkaufen sie bei 30 für einen Gewinn von 10.000. Sie müssten natürlich in der ursprünglichen 1.000, die Sie auf die Optionskontrakte ausgegeben haben, Faktor haben, aber Sie haben noch eine Gesamtrendite von 9.000 gemacht. Das ist ein bisschen weniger als die 10.000, die du aus dem Kauf der Aktienoptionen gemacht hättest, aber der wirkliche Vorteil hier ist die Begrenzung deiner Verluste. Wenn die Aktie auf 10 fiel, dann würden Sie einfach nicht ausüben, Ihre Option, und Sie hätten nur die 1.000 Sie ursprünglich investiert verloren. Dieses Beispiel zeigt, dass, obwohl Sie einen kleinen Prozentsatz Ihrer Gewinne opfern können, wenn der Preis wie geplant bewegt, Sie sind stark reduzieren Ihre Gefahr zu riskieren, wenn der Preis bewegt sich die andere Weise. Dieses Beispiel hebt auch einen weiteren großen Vorteil von Optionen über Aktien hervor, und das ist Hebelwirkung. Um die 1.000 Aktien bei 20 im obigen Beispiel zu besitzen, mussten Sie 20.000 investieren. Angenommen, der Preis stieg, wie für einen Gewinn von 10.000 hervorgehoben, dies würde Ihnen eine 50 Rendite auf Ihre Investition geben. Allerdings hätte der Kauf der 1.000 Optionen bei 1 eine Investition von nur 1.000 bedeutet. Mit den Aktien steigt auf 30 und ein Gesamtgewinn von 9.000 Sie würde eine 800 Rückkehr auf Ihre Investition bekommen. Nicht nur können Kaufoptionen Ihr Risiko einschränken, aber es kann Ihnen auch das Potenzial für eine viel größere Rendite im Verhältnis zu Ihrer ursprünglichen Investition geben. Dieses etwas grundlegende Beispiel sollte Ihnen eine Vorstellung davon geben, wie Handelsoptionen eine vorteilhafte Art sein können, zu investieren. Es gibt zahlreiche Möglichkeiten, dass Handelsoptionen verwendet werden können, einschließlich der Absicherung einer bestehenden Position, je nachdem, welche Strategien Sie nutzen möchten. Wenn Sie sich mit dem Optionenhandel beschäftigen möchten, dann empfehlen wir Ihnen, unser Tutorial für Anfänger zu lesen: Getting Started